Skadud ini dulunya bernama Skuadron Udara IV. Pada tahun 1963, namanya dirubah menjadi Skadud 17 oleh keputusan Menteri/Panglima Angkatan Udara No. 31. Angka 17 diambil dari tanggal proklamasi kemerdekaan Negara Republik Indonesia pada 17 Agustus 1945.[1]
Tugas dari skadud ini mirip seperti "Presidential Airlift Group 89th Airlift Wing Angkatan Udara Amerika Serikat", atau lebih dikenal dengan sebutan "Air Force One"-nya.[1]
Pada tahun 2022, Skadron Udara 17 menerima pesawat baru berjenis Falcon 8x buatan Dassault, Perancis. Kemudian, pada tahun 2023 dan 2025, datang dua pesawat Boeing 737-800 NG untuk memperkuat armada pesawat VIP Skadron Udara 17.